Stand: 10. März 2025
Diese Risikohinweise sind Bestandteil der Allgemeinen Geschäftsbedingungen der Hidden Road Partners CIV NL B.V., Gustav Mahlerplein 28, Unit 7.07, 1082 MA Amsterdam, Niederlande, eingetragen im Handelsregister der Kamer van Koophandel (KVK), Niederlande unter 83214941 (RSIN 862773775), beaufsichtigt durch die Autoriteit Financiële Markten (AFM), Amsterdam. Sie beschreiben die wesentlichen Risiken der über das Portal angebotenen Leistungen. Sie können nicht alle denkbaren Risiken abschließend darstellen. Bitte lesen Sie diese Hinweise vollständig, bevor Sie Mittel einzahlen oder ein Produkt abschließen, und wenden Sie sich bei Fragen an [email protected].
Allgemeiner Hinweis: Anlagen in Kryptowerte und in die hier beschriebenen Produkte können zum vollständigen Verlust des eingesetzten Kapitals führen. Setzen Sie nur Mittel ein, deren Verlust Sie verkraften können. Die Gesellschaft erbringt keine Anlageberatung; alle Inhalte des Portals dienen der allgemeinen Information.
- Volatilität: Die Preise von Kryptowerten schwanken erheblich und können innerhalb kurzer Zeit stark fallen. Kursverluste von mehr als der Hälfte des Wertes innerhalb weniger Tage sind in der Vergangenheit wiederholt vorgekommen.
- Totalverlust: Kryptowerte haben keinen inneren Wert und keine Zahlungsverpflichtung eines Emittenten. Ihr Wert kann auf null fallen.
- Liquidität: Es kann Zeiten geben, in denen Kryptowerte nicht oder nur zu ungünstigen Preisen verkauft werden können, etwa bei Handelsaussetzungen oder Ausfall einer Handelsplattform.
- Technologie und Cyberrisiken: Blockchain-Netzwerke, Protokolle, Wallets und Handelsplattformen können Fehler, Angriffe, Forks oder Ausfälle erleiden. Der Verlust privater Schlüssel führt zum unwiederbringlichen Verlust der Kryptowerte.
- Unumkehrbarkeit: Transaktionen auf einer Blockchain können nicht rückgängig gemacht werden. Übertragungen an eine falsche Adresse oder über ein falsches Netzwerk sind endgültig.
- Verwahrung: Ihre Kryptowerte werden von der Gesellschaft selbst verwahrt und getrennt von deren eigenem Vermögen geführt; Euro-Guthaben liegen auf Konten bei EU-Kreditinstituten. Sie tragen gleichwohl das Risiko, dass die Gesellschaft zahlungsunfähig wird oder Opfer eines Angriffs auf ihre Schlüsselverwaltung wird; im Insolvenzfall kann die Aussonderung Ihrer Vermögenswerte Zeit in Anspruch nehmen.
- Regulatorische Änderungen: Der Rechtsrahmen für Kryptowerte, insbesondere die Verordnung (EU) 2023/1114 (MiCA), befindet sich in der Umsetzung und kann sich ändern. Neue Vorschriften, Zulassungspflichten, Verbote oder steuerliche Änderungen können den Wert, die Handelbarkeit oder die Verfügbarkeit von Kryptowerten und der Leistungen der Gesellschaft beeinträchtigen.
- Kein Anlegerschutz wie bei Wertpapieren: Kryptowerte fallen nicht unter die Einlagensicherung und in der Regel nicht unter Anlegerentschädigungssysteme.
USDT („Tether") ist ein Stablecoin, der an den US-Dollar gekoppelt sein soll. Diese Kopplung wird ausschließlich durch den Emittenten hergestellt, der von der Gesellschaft unabhängig ist.
- Emittentenrisiko: Zahlungsunfähigkeit, Sanktionen, behördliche Maßnahmen gegen den Emittenten oder die Einstellung des Rücktauschs können dazu führen, dass USDT nicht mehr in US-Dollar getauscht werden kann.
- Depeg-Risiko: Der Marktpreis von USDT kann vorübergehend oder dauerhaft vom Wert eines US-Dollars abweichen.
- Reserverisiko: Die Zusammensetzung, Qualität und Prüfung der Reserven des Emittenten unterliegen nicht der Kontrolle der Gesellschaft. Eine unzureichende Reservedeckung kann den Wert von USDT beeinträchtigen.
- Währungsrisiko: USDT ist an den US-Dollar gekoppelt. Für Kunden, die in Euro rechnen, entsteht ein zusätzliches Wechselkursrisiko.
- Regulatorisches Risiko: Stablecoins unterliegen nach MiCA besonderen Zulassungsanforderungen. Erfüllt der Emittent diese nicht, können Handel oder Nutzung in der EU eingeschränkt werden.
- Algorithmische Strategie: Die Anlagestrategie wird durch ein algorithmisches, KI-gestütztes Modell gesteuert. Modelle beruhen auf Annahmen und historischen Daten und können in neuen Marktsituationen fehlerhafte oder verlustbringende Entscheidungen treffen. Software- und Datenfehler können nicht ausgeschlossen werden.
- Festes Risikoprofil: Die Strategie folgt einem vorgegebenen Risikoprofil und wird nicht individuell an Ihre persönliche Situation angepasst. Prüfen Sie selbst, ob das Profil zu Ihren Zielen, Ihrem Anlagehorizont und Ihrer Verlusttragfähigkeit passt.
- Keine Garantie: Die Gesellschaft schuldet die sorgfältige Umsetzung der Strategie, nicht einen bestimmten Erfolg. Es gibt keinen Kapitalschutz und keine Mindestrendite.
- Vergangenheit ist kein Indikator: Historische oder rückblickend berechnete Wertentwicklungen lassen keinen Schluss auf künftige Ergebnisse zu.
- Rückrechnungen sind keine Ergebnisse: Im Portal dargestellte historische oder modellierte Strategieverläufe sind Berechnungen. Im tatsächlichen Handel wirken zusätzlich Handelskosten, Spreads, Verzögerungen bei der Ausführung, Liquiditätsengpässe und Kursbewegungen zwischen Entscheidung und Ausführung, sodass reale Ergebnisse von berechneten Verläufen abweichen können.
- Rebalancing-Kosten: Regelmäßige Neugewichtungen verursachen Transaktions- und Netzwerkkosten sowie gegebenenfalls steuerpflichtige Vorgänge, die die Rendite mindern.
- Konzentrationsrisiko: Die Strategie ist auf Kryptowerte beschränkt und daher weniger breit gestreut als ein Portfolio über mehrere Anlageklassen.
- Bankrisiko: Bei Festgeld, Tagesgeld und Flexgeld schließen Sie den Vertrag mit der Partnerbank. Wird die Bank zahlungsunfähig, ist Ihre Einlage nur im Rahmen der für diese Bank geltenden Einlagensicherung geschützt.
- Unterschiede der Einlagensicherung: Innerhalb der EU sind Einlagen grundsätzlich bis 100.000 Euro je Einleger und Bank durch das nationale Sicherungssystem des Sitzstaates der Bank geschützt (Richtlinie 2014/49/EU). Verfahren, Auszahlungsdauer, Währung und die finanzielle Ausstattung der Sicherungssysteme unterscheiden sich jedoch zwischen den Staaten. Bei Banken außerhalb der EU können abweichende oder geringere Schutzniveaus gelten. Einzelheiten zur Sicherung der jeweiligen Partnerbank entnehmen Sie dem Produktdokument.
- Zins- und Laufzeitrisiko: Bei Festgeld ist das Kapital für die Laufzeit gebunden; eine vorzeitige Verfügung ist häufig ausgeschlossen oder mit Zinsverlusten verbunden. Steigen die Marktzinsen, entgeht Ihnen der Mehrertrag.
- Währungsrisiko: Lautet die Einlage auf eine Fremdwährung, tragen Sie das Wechselkursrisiko.
- Vermittlerrolle: Die Gesellschaft haftet nicht für die Annahme Ihres Antrags, die Bonität der Bank oder die Rückzahlung der Einlage. Die Gesellschaft kann von Partnerbanken eine Vergütung erhalten; dies kann die Auswahl und Reihenfolge der dargestellten Produkte beeinflussen.
- Steuerliche Behandlung: Zinsen aus Auslandseinlagen unterliegen der Besteuerung in Ihrem Wohnsitzstaat; Quellensteuern des Sitzstaates der Bank sind möglich.
Die Produkte „Feste Laufzeit", „Täglich verfügbar" und „Kombiniert" sind Verträge zwischen Ihnen und der Gesellschaft. Sie lauten auf USDT.
- Keine Einlagensicherung: Diese Produkte sind keine Bankeinlagen und unterliegen keiner gesetzlichen oder freiwilligen Einlagensicherung. Es besteht kein Anspruch gegen ein Sicherungssystem.
- Gegenparteirisiko: Ihr Anspruch richtet sich ausschließlich gegen die Gesellschaft. Wird die Gesellschaft zahlungsunfähig, können Sie Ihr Kapital ganz oder teilweise verlieren. Es bestehen keine Sicherheiten zu Ihren Gunsten, sofern das Produktdokument nichts anderes bestimmt.
- Kein garantierter Ertrag: Die im Portal genannten Ertragsspannen sind Zielwerte. Die Erträge stammen aus den Gewinnen, die die Gesellschaft mit dem Handel von Kryptowerten und anderen Vermögenswerten erzielt. Ob und in welcher Höhe Erträge erzielt werden, hängt vom Handelsergebnis der Gesellschaft und von den Marktbedingungen ab; Verluste aus diesem Handel können dazu führen, dass Erträge ganz ausbleiben.
- USDT-Risiken: Alle unter § 2 beschriebenen Risiken gelten in vollem Umfang. Rückzahlungen erfolgen in USDT; der Euro-Gegenwert kann bei Rückzahlung geringer sein als bei Einzahlung.
- Liquiditätsrisiko: Bei Produkten mit fester Laufzeit ist eine vorzeitige Rückzahlung ausgeschlossen oder nur nach Maßgabe des Produktdokuments möglich. Auch bei „täglich verfügbaren" Produkten kann die Gesellschaft Auszahlungen bei außergewöhnlichen Marktbedingungen oder aufsichtsrechtlichen Anforderungen vorübergehend aussetzen, soweit das Produktdokument dies vorsieht.
- Regulatorisches Risiko: Die aufsichtsrechtliche Einordnung dieser Produkte kann sich ändern. Behördliche Anordnungen können zur vorzeitigen Beendigung oder zur Änderung der Produkte führen.
Erträge und Veräußerungsgewinne aus Kryptowerten, Stablecoins, Einlagen und den Produkten der Gesellschaft können in Ihrem Wohnsitzstaat steuerpflichtig sein. Umschichtungen innerhalb des verwalteten Portfolios können steuerpflichtige Vorgänge auslösen, auch wenn Ihnen keine Mittel zufließen. Die steuerliche Behandlung hängt von Ihren persönlichen Verhältnissen ab und kann sich ändern. Die Gesellschaft erbringt keine Steuerberatung und führt keine Steuern für Sie ab, soweit sie hierzu nicht gesetzlich verpflichtet ist. Die Gesellschaft kann verpflichtet sein, Daten über Ihre Kryptowerttransaktionen an Steuerbehörden zu melden (Richtlinie (EU) 2023/2226, DAC8).
- Verfügbarkeit des Portals: Wartung, Störungen oder Angriffe können den Zugriff auf das Portal und die Ausführung von Aufträgen vorübergehend verhindern.
- Datenquellen: Kurs- und Marktdaten stammen von Dritten, insbesondere von Binance, und können verzögert, unvollständig oder fehlerhaft sein.
- Zugangsdaten: Wer über Ihre Zugangsdaten verfügt, kann über Ihr Nutzerkonto verfügen. Schützen Sie Ihre Zugangsdaten und aktivieren Sie verfügbare Sicherheitsfunktionen.
- Betrugsrisiko: Die Gesellschaft kommuniziert ausschließlich über das Portal und über [email protected]. Sie wird Sie niemals telefonisch kontaktieren oder Zugangsdaten abfragen. Seien Sie misstrauisch gegenüber Nachrichten, die sich auf die Gesellschaft oder die Marke „CoinRoad" berufen und Sie zu Zahlungen an andere Adressen auffordern.
Vor Aktivierung des verwalteten Portfolios führt die Gesellschaft eine Geeignetheitsprüfung durch und holt dazu Angaben zu Ihren Kenntnissen und Erfahrungen, Ihrer finanziellen Situation und Ihren Anlagezielen ein. Für die übrigen Leistungen prüft die Gesellschaft nicht, ob ein Produkt für Sie persönlich geeignet oder angemessen ist, sofern dies nicht ausdrücklich im Produktdokument vorgesehen ist. Beschreibungen, Vergleiche, Kennzahlen und rückblickende Analysen im Portal sind allgemeine Informationen und keine persönliche Empfehlung. Holen Sie bei Bedarf unabhängigen rechtlichen, steuerlichen oder finanziellen Rat ein.
Beschwerden richten Sie in Textform an [email protected]. Die Gesellschaft antwortet grundsätzlich innerhalb eines Monats. Für die Bearbeitung ist Moritz Heise, Mitglied der Geschäftsführung, zuständig. Bleibt Ihre Beschwerde erfolglos, können Sie sich nach Maßgabe von § 21 der Allgemeinen Geschäftsbedingungen an die außergerichtliche Streitbeilegungsstelle (Kifid) wenden; der Rechtsweg steht Ihnen in jedem Fall offen.
Mit der Registrierung und vor der ersten Nutzung jedes Produkts bestätigen Sie, dass Sie diese Risikohinweise gelesen und verstanden haben, dass Sie die Risiken einschließlich des möglichen Totalverlusts kennen und dass Sie diese Risiken eigenverantwortlich tragen.
